Como investir com segurança em bitcoins

As criptomoedas são uma classe jovem de ativos que possui os recursos de unidades monetárias, valores mobiliários e câmbio bens. Sua alta volatilidade e baixo limiar de entrada no mercado de criptomoedas permitem aos investidores extrair múltiplos lucros de investimentos e perder suas fortunas em questão de dias. Vale a pena incluir bitcoins em seu portfólio de investimentos e existe uma estratégia mais segura para investir em criptomoedas - essas são as principais perguntas que os investidores que pensam em comprar criptomoedas devem responder.

O Bitcoin Gold 2.0?

Nascido em meio à crise financeira de 2008-2009A criptomoeda foi concebida como um sistema monetário ponto a ponto, excluindo terceiros do processo de transferência de valor, como bancos e sistemas de pagamento. Mas depois de uma década, o Bitcoin foi mais frequentemente chamado não de ouro, mas de ouro digital - porque pode servir como um "porto seguro" para os investidores em um período de turbulência nos mercados financeiros.

Então, em uma entrevista à Bloomberg, fundador e CEO da Galaxy Digital Foundation, o bilionário Mike Novogratz, um conhecido defensor de criptomoedas, mais uma vez chamou o Bitcoin de "ouro digital".

“Bitcoin é um tipo de ouro. Nós o chamamos de ouro digital e configuramos a infraestrutura de todo o sistema para permitir que mais e mais pessoas comprem bitcoin, uma vez que está sendo negociado cada vez mais. ”

Os defensores dessa abordagem encontraram uma altacorrelação de preços de ouro e bitcoin. Assim, em meados de janeiro de 2020, a Arcane Research, uma empresa de análise, publicou um estudo cobrindo um período de quatro anos e demonstrando que a correlação dos preços do ouro e do bitcoin atingiu o pico após o assassinato do general iraniano Soleimani e a intensificação do confronto EUA-Irã.

Resultados semelhantes foram obtidos pelos analistas do BNN.Bloomberg. Segundo eles, para o período de maio a julho de 2019, a correlação entre bitcoin e ouro saltou 2 vezes, de 0,496 para 0,837 pontos, sendo 1 considerado uma completa coincidência de preços.

Oponentes deste objeto de abordagem: O Bitcoin tem as características de um "porto seguro", que é considerado ouro, mas colocar um sinal de igual significa subestimar outras vantagens da criptomoeda. “O Bitcoin é o ativo mais escasso que já esteve disponível para as pessoas. Em breve, ele se tornará o ativo mais valioso ”, disse o famoso influenciador do YouTube, cripto-evangelista e cofundador do MMCrypto Chris Yashchinsky. "Dado que o desenvolvimento do mercado financeiro é cíclico e, mais cedo ou mais tarde, outra crise e recessão nos espera, o surgimento de um novo ativo único pode ajudar a passar esse período com menos perdas".

Bitcoin é um ativo que não está associado a nenhumoutros ativos existentes, sejam ações ou ouro. Essa conclusão foi feita pelos professores de economia da Universidade de Yale Yukun Liu e Oleg Tsivinsky. Em seu artigo mais recente, eles observam que as criptomoedas são uma classe de ativos nascente que é dramaticamente diferente de outros ativos do mercado de ações, pois não é tão dependente de fatores externos.

“Descobrimos que a razão de risco eOs retornos das criptomoedas (Bitcoin, Ripple e Ethereum) são diferentes dos de ações, moedas e metais preciosos. As criptomoedas não são afetadas por fatores macroeconômicos, geralmente afetando os mercados de ações. ”

Bitcoin e portfólio de investimentos

A base para a formação de qualquer investimentoo portfólio começa com a determinação do objetivo final, com a determinação do prazo, mas o mais importante, provavelmente, é uma avaliação da tolerância ao risco do investidor. Todos os investimentos envolvem um certo grau de risco e não há garantia de que, quando você retirar seu investimento, receberá mais dinheiro do que o que originalmente investiu neles.

Os investidores formam carteiras de acordo com suasvontade de correr riscos. Os ativos de alto risco permitem obter mais lucro, mas podem causar perdas significativas. Os ativos de baixo risco podem reduzir os riscos de perdas, mas você não deve esperar altos retornos deles. A diversificação de ativos por classe e setor de ativos ajuda a distribuir esses riscos. E para esses fins, o Bitcoin, com sua baixa correlação com outros ativos, é muito adequado.

"Bitcoin é outro ativo, não são ações, nãotítulos, não ouro, a correlação com os ativos tradicionais é baixa, o que significa que a inclusão na carteira de investimentos aumenta a diversificação e ajuda a proteger os riscos. Ao mesmo tempo, devido ao crescimento do mercado de criptomoedas a longo prazo que observamos nos últimos dez anos, a presença de bitcoin no portfólio pode aumentar significativamente a lucratividade geral do portfólio ”, diz Leonid Morozovsky, banqueiro, investidor, entusiasta de blockchain.

De acordo com várias estimativas, a participação do bitcoin comoum ativo de alto risco na carteira não deve exceder 10%. De acordo com Lee e Tsivinsky, de Yale, os bitcoins devem ocupar cerca de "6% de cada portfólio". O fundador da empresa de investimentos Edelman Financial Engines, Rick Edelman, recomenda limitar a participação da criptomoeda no portfólio de investimentos a 1%, o que ele considera o mais seguro. A inclusão de 1% de bitcoin no portfólio de investimentos pode ser suficiente para dar aos investidores o benefício da diversificação sem riscos altos, acredita Edelman.

“Como o número de bitcoins é fixo, eleprotegido da inflação ”, disse Edelman, falando na TD Ameritrade LINC em Orlando, Flórida. - Devemos reconhecer que 1% não causará danos significativos ao cliente. Isso não os impedirá de atingir suas metas financeiras e não prejudicará suas finanças pessoais. ”

Bitcoin e estratégia de média

Numa piada popular sobre traders, um novatoperplexo ao conversar com um veterano do mercado financeiro: é realmente difícil comprar ativos quando eles estão no fundo e vendê-los com múltiplos lucros quando crescem em valor? Na prática, nem todo profissional consegue prever os movimentos do mercado e determinar se um ativo caiu no fundo ou está no meio de um caminho. Mais frequentemente, observa-se a situação oposta: os investidores, sucumbindo ao clima geral do mercado, compram um ativo no seu auge e o vendem no momento mais inoportuno, corrigindo perdas, e não lucros.

Livre-se de emoções desnecessárias associadas ainvestimento, uma estratégia de média do dólar (DCA) pode ajudar. Essa estratégia envolve a compra do mesmo ativo em partes iguais, em intervalos regulares, independentemente dos altos e baixos do mercado. Assim, o investidor consegue mitigar os riscos associados à compra do ativo no momento errado (por exemplo, quando ele estava no auge e depois caiu acentuadamente no preço).

Ao investir apenas US $ 100 mensais em criptomoeda,em cinco anos, um investidor receberia dez vezes mais lucratividade. Além disso, seus riscos seriam distribuídos igualmente ao longo do tempo. Conforme observado pelos Serviços Regulatórios do Setor de Serviços Financeiros (FINRA), essa estratégia implica em menor rentabilidade em comparação com a compra única e rentável de um ativo "na parte inferior", mas é ideal para investidores que não são propensos a alto risco e estão dispostos a investir visando resultados a longo prazo.

“O Bitcoin é conveniente, pois todos podem comprá-lo. Não há necessidade de celebrar contratos com corretores, não há limites de entrada. Você pode comprar criptomoedas por US $ 20 e US $ 20 milhões. E serviços modernos permitem que você compre bitcoins em questão de minutos ”, diz Vitaly Medvedev, CEO da solução de pagamento da Itez. Com tanta facilidade, você não poderá comprar ações da Apple ou investir em títulos do governo ".

Autor: Vitaly Medvedev