28 مارس 2024

بيتكوين: متى يكون من الأفضل عدم الشراء

يحب تشارلي مونجر، الخبير الاقتصادي الشهير والمستثمر المحترف، أن يقول: "اعكس، دائمًا".عكس»، وهذا يعني طريقة الحلأسئلة. سأحاول اليوم تطبيق هذه النصيحة على الاستثمار في البيتكوين. بدلاً من الإجابة على سؤال متى يجب عليك شراء عملات البيتكوين، سأحاول صياغة متى لا يجب عليك شرائها. إذا تمكنت من تحديد الفترة السيئة المحتملة، فيمكنك التعرف على الفترات المواتية المحتملة للشراء. الهدف من الانقلاب هو أنه غالبًا ما يكون من الأسهل العثور على حل لمشكلة ما من خلال البدء من العكس. الطريقة مستعارة من الرياضيات.

تحتاج أولاً إلى تحديد ما لدي بالضبطفي اشارة الى فترة غير ناجحة للشراء. في هذه المقالة ، سأتصل بالفشل في أي فترة عند شراء BTC التي يكون فيها عائد استثمارك في الأيام الـ 365 المقبلة سالبًا. هذا هو ، إذا اشتريت Bitcoin اليوم وفي غضون عام ، ستكون التكلفة أقل ، فهذا وقت سيء للشراء. بسيط جدا من جانبك ، يمكنك تحديد هذا المعيار بأي طريقة أخرى وتكرار نفس التمرين على أساس التعريف الخاص بك.

يسمح لك المعيار الذي حددته بإنشاء رسم بياني لربحية البيتكوين المستقبلية (بعد 365 يومًا) ، مما يوضح بوضوح الفترات غير الناجحة لعملية الشراء. مثل هذا السيناريو سهل الكتابة في بيثون.

</ P>

مخطط العائد المتحرك لمدة 365 يومًاBitcoin لذلك ، يمكنك أن ترى أن جزءًا من عام 2011 تحول إلى فترة غير ناجحة للاستثمار في BTC ، وكذلك نهاية عام 2013 ومعظم عام 2014 ، ثم الفترة حتى نهاية عام 2017.

يمكنك أيضًا الحصول على المدة الفعلية للفشل في أيام لكل سنة.

وهكذا، على الرغم من الأكثر طموحا (علىانخفاض بنسبة 93٪ في سعر البيتكوين، وكانت الأيام ذات العائد السلبي لمدة 365 يومًا في عام 2011 "فقط"؛ 95. نتائج 2013 و 2014 تنتمي إلى نفس السوق الهابطة، لذا يمكننا جمعها معًا لمدة إجمالية تبلغ 379 يومًا. في 2012 و 2015 و 2016 لم تكن هناك أيام سيئة.

الآن ، دعونا نحدد تواريخ البدء والانتهاء الدقيقة لهذه الفترات غير الناجحة ، ثم تصورها على مخطط الأسعار لرؤية السياق الكامل.

في الرسم البياني أدناه ، يتم تمييز الفترة الفاشلة المقابلة باللون الأحمر.

</ P>

يتم تمييز فترة غير ناجحة لشراء البيتكوين باللون الأحمر

الفترة السيئة تبدأ بعد وقت قصير من البدايةيزيد السعر الرأسي وينتهي قبل الوصول إلى المستويات الدنيا للسوق الهابط. كان إجمالي انخفاض الأسعار من الحد الأقصى للقيم البالغ حوالي 35 دولارًا إلى حوالي 10.30 دولارًا في نهاية الفترة الفاشلة 70٪. يوجد أدناه نفس الرسم البياني للفترة الفاشلة من 2013-2014.

يتم تمييز فترة غير ناجحة لشراء البيتكوين باللون الأحمر

مرة أخرى ، تبدأ الفترة السيئة قريبابعد بداية الزيادة السعرية العمودية ، ينتهي قبل الوصول إلى المستويات الدنيا للسوق الهابط. وكان إجمالي انخفاض الأسعار من الحد الأقصى للقيم حوالي 1،151 دولار إلى حوالي 371 دولار في نهاية الفترة غير الناجحة 68 ٪.

2018 سنة بإجراء هذه التجربة في ديسمبر 2018 ، قررت المضي قدمًا على افتراض أن هذا العام بأكمله حتى 13 نوفمبر سوف ينتمي أيضًا إلى فترة غير ناجحة. في 13 نوفمبر ، كان سعر BTC حوالي 6400 دولار ، ثم انخفض في وقت قصير إلى 3400 دولار. قد يعني ذلك 316 يومًا سيئًا في عام 2018 ، بالإضافة إلى 41 يومًا في عام 2017 - أي ما مجموعه 357 يومًا للسوق الهابطة الأخيرة ، والتي تكون قريبة جدًا من طول الفترة السيئة من 2013-2014.

يتم تمييز الفترة (المزعومة) غير الناجحة لشراء البيتكوين باللون الأحمر

تجدر الإشارة إلى أنه في كليهماالفترات الهبوطية السابقة ، كان الانخفاض الكلي من الحد الأقصى لقيم السعر حتى نهاية الفترة غير الناجحة (الخط الأحمر في الرسوم البيانية) حوالي 70 ٪. انخفاض سعر سبعين في المئة من أعلى مستوى من 19،498 $ تعيين في 17 ديسمبر يعطي 5849 $.

ماذا يعني كل هذا؟ بالنسبة لي ، هذا يعني أن آخر فترة غير ناجحة لشراء عملة البيتكوين (مع ربح سلبي لمدة 365 يومًا) قد انتهت في منتصف نوفمبر 2018. على المدى الطويل ، سنة أو أكثر (أكثر أفضل) ، يمكننا أن نقول ذلك الآن ، على الأرجح ، ليس سيئًا حان الوقت لتراكم BTC في فترات الركود المحلية ، وقد بدأت هذه الفترة المواتية بالفعل في ديسمبر. في ذلك الوقت أو في بداية هذا العام ، قرر الكثيرون استجابةً لمثل هذه التوصية أنني كنت مجنونًا. ولكن تذكر أنه في كثير من الأحيان هؤلاء هم نفس الأشخاص الذين طالبوا بشراء عملات البيتكوين في نهاية عام 2017 بأسعار أعلى بكثير. بالنسبة للاستثمار طويل الأجل ، يأتي وقت الشراء عندما يبدو الشراء الخطوة الأكثر حدسًا ، ووقت البيع - عندما يتوق الجميع إلى الشراء.

تم تحميل Jupyter Notebook مع رمز Python الكامل على Github.

يرجى ملاحظة: لا شيء في هذه المقالة يجب اعتباره توصية استثمار. كل ما سبق هو رأي شخصي للمؤلف. إذا قرأت ما يصل إلى هذه النقطة ، فربما تكون قد فهمت بالفعل أن البيتكوين أداة مالية شديدة التقلب. قبل الاستثمار في Bitcoin أو أي أصل آخر ، يرجى إجراء البحوث الخاصة بك واتخاذ قرار مستنير.

</ P>